首套房貸利率入“3”，將引發(fā)多重效應(yīng)

??2月8日

??有消息顯示，無錫市政府決定，自2023年2月8日(含) 起，將無錫市新發(fā)放首套住房個人住房貸款利率下限由LPR-20BP調(diào)整為LPR-50BP。而1月20日央行公布的LPR顯示，2023年1月20日貸款市場報(bào)價利率（LPR）為：1年期LPR為3.65%，5年期以上LPR為4.3%。執(zhí)行LPR-50BP后，無錫首套房貸利率將執(zhí)行3.8%，成為江蘇省首個迎來“3”字頭的城市。全國主要城市執(zhí)行的首套房貸利率情況，據(jù)監(jiān)測有30個城市首套利率低于4.1%，其中天津、沈陽、中山等9城降至3.9%，鄭州、廈門、長春、太原等11城降至3.8%，南寧、珠海、株洲、常德4城降至3.7%。

??據(jù)央行披露，2022年12月份新發(fā)放個人住房貸款利率，全國平均為4.26%，和去年12月同比下降1.37個百分點(diǎn)，這是2008年有統(tǒng)計(jì)以來的歷史最低水平。按照目前的利率趨勢，2023年新發(fā)放的住房貸款平均利率將進(jìn)一步下探，繼續(xù)創(chuàng)造房貸利率的新低記錄。

??住房貸款利率有效下行，對房地產(chǎn)行業(yè)而言是有效的利好，上一次利率打折優(yōu)惠還是2008年。也只有在長鏡頭的歷史視角下做比較，才能真正明白當(dāng)前房地產(chǎn)行業(yè)所遭遇的困境以及未來可能的機(jī)遇，其程度甚至超越2008年。

??隨著一些主流城市首套房貸利率陸續(xù)進(jìn)入“3”區(qū)間，相關(guān)效應(yīng)也會顯現(xiàn)。

??首先，在多重政策利好基礎(chǔ)上，利率的不斷下調(diào)，市場預(yù)期的鐘擺越來越向景氣區(qū)間靠攏。給開發(fā)商提供融資便利是供給側(cè)利好，解決的是住房供應(yīng)問題。放松限購，降低利率則是需求側(cè)利好，解決的是消費(fèi)者購房資格及購房能力問題。兩者缺一不可。利率的下調(diào)，并不斷挑戰(zhàn)歷史房貸利率的下限，不但減輕了存量房貸的負(fù)擔(dān)，也打消了新購房者的利息負(fù)擔(dān)。這一條條利好，猶如涓涓細(xì)流，終將匯成不可阻擋的江河之勢。

??其次，提前還貸潮將持續(xù)一段時間，貸款置換或理財(cái)規(guī)劃是主要動因。由于央行幾次下調(diào)利率，存量房貸的利率要高于新增房貸，為了節(jié)省利息支出，提前還貸就成為了購房者的必然選擇。目前提前還貸正在成為一個熱點(diǎn)話題和銀行的集中業(yè)務(wù)點(diǎn)，有的銀行相關(guān)申請要排到三四個月之后。對于消費(fèi)者而言，提前還貸既有貸款置換考慮，也有理財(cái)方面的考慮，比如無論貸款利率是否降低，只要利率高于通常的理財(cái)收益率，購房者的理性選擇就是進(jìn)行提前還貸。

??再次，主要城市下調(diào)首套房貸利率的示范效應(yīng)下，市場交易將逐步升溫。有數(shù)據(jù)顯示北京、上海等春節(jié)后房地產(chǎn)市場新房、二手房帶看量都有顯著提升。真正的銷售量數(shù)據(jù)回升預(yù)計(jì)在二季度表現(xiàn)更為明顯。

??疫情剛剛消退，疫情期間的各種極端管控措施帶來的后遺癥則還或多或少影響著人們的心理和行為。當(dāng)前房地產(chǎn)企業(yè)也好，從業(yè)人員也罷，甚至是購房者，心態(tài)應(yīng)逐步從疫情期間的狀態(tài)調(diào)回到正常市場狀態(tài)下。即便下半年中國可能再次面臨所謂的“第二波”疫情高峰，但人們的心態(tài)應(yīng)該與第一次完全不同了。因?yàn)?，?jīng)歷過就不再恐懼，打破了未知就有了自信。對于房地產(chǎn)行業(yè)的危機(jī)也是一個道理，遭遇了前所未有的爆雷、倒閉、降薪、裁員，未來行業(yè)大概率的觸底反彈，無論如何都是向上而生。